鋰是生產(chǎn)動(dòng)力電池最重要的原材料,發(fā)展新能源汽車,無(wú)法對(duì)玻利維亞視而不見,這個(gè)南美國(guó)家坐擁世界上最豐富的鋰資源,資源量的全球占比高達(dá)23.6%。近三年,鋰價(jià)暴漲10倍,而玻利維亞一直沒有形成工業(yè)化開發(fā),如同坐在金山上卻無(wú)法變現(xiàn),錯(cuò)過了市場(chǎng)紅利?,F(xiàn)在玻利維亞希望奮力趕上。
近日日,玻利維亞總統(tǒng)路易斯•阿爾韋托•阿爾塞•卡塔科拉(Luis Alberto Arce Catacora)出席活動(dòng),見證玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司(Yacimientos de Litio Bolivianos)與寧德時(shí)代(300750.SZ)聯(lián)合體簽署框架協(xié)議。兩家公司將在鋰資源開采、提煉、加工和銷售等方面開展合作。寧德時(shí)代聯(lián)合體第一階段投資超過10億美元,建設(shè)道路、電力供應(yīng)等基礎(chǔ)設(shè)施。后續(xù),寧德時(shí)代會(huì)在烏尤尼(Uyuni)、科伊帕薩(Coipasa)兩大鹽湖各建一個(gè)工廠,規(guī)劃電池級(jí)碳酸鋰總產(chǎn)能達(dá)到5萬(wàn)噸/年。
“這是歷史性的一天,玻利維亞將開啟鋰資源工業(yè)化時(shí)代。”阿爾塞在現(xiàn)場(chǎng)致辭時(shí)呼吁,玻利維亞不能再等了。他透露,玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司還將與其他企業(yè)就鋰鹽湖開發(fā)談判簽約。
阿爾塞在2020年11月8日宣誓就職。2021年4月,在他主導(dǎo)下,玻利維亞向全球企業(yè)發(fā)出競(jìng)標(biāo)邀約,要求企業(yè)以直接提鋰技術(shù)開發(fā)烏尤尼、科伊帕薩和帕斯多斯格蘭德斯(Pastos Grandes)三大鹽湖。2023年1月20日,玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司與寧德時(shí)代簽約,是這場(chǎng)漫長(zhǎng)競(jìng)標(biāo)的第一個(gè)成果。
據(jù)財(cái)新了解,有望與玻方簽署戰(zhàn)略合作的公司還有中信國(guó)安和俄羅斯Uranium One。玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司正陸續(xù)與這些公司進(jìn)行溝通,談判涉及開采提煉后的原材料出售比例和價(jià)格等實(shí)質(zhì)性內(nèi)容。熟悉玻利維亞鹽湖招標(biāo)項(xiàng)目的人士稱,玻利維亞計(jì)劃在三大鹽湖建設(shè)六座工廠,由中標(biāo)企業(yè)分別開發(fā)。玻利維亞政府可能還將籌劃開發(fā)三大鹽湖之外的鹽湖。
中國(guó)企業(yè)對(duì)玻利維亞鹽湖最感興趣。2022年6月,玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司宣布六家企業(yè)通過技術(shù)競(jìng)標(biāo),進(jìn)入投資能力評(píng)估和項(xiàng)目預(yù)可研階段。六家企業(yè)中,有四家中國(guó)企業(yè),美國(guó)和俄羅斯各有一家。除了寧德時(shí)代聯(lián)合體和中信國(guó)安,中國(guó)企業(yè)還有特變電工、聚能永拓。
中國(guó)是全球最大的鋰資源需求國(guó)。 近兩年國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量爆發(fā)式增長(zhǎng),2022年總銷量為688.7萬(wàn)輛,提前三年達(dá)成國(guó)家主管部門設(shè)定的新能源汽車銷量占比目標(biāo)。
中國(guó)新能源汽車銷量在全球市場(chǎng)占比超過六成。在電池產(chǎn)業(yè)鏈中,中國(guó)企業(yè)也占據(jù)主導(dǎo)地位。彭博NEF數(shù)據(jù)顯示,2022年中國(guó)電池產(chǎn)能高達(dá)893吉瓦時(shí)(GWh),全球占比77%。世界上排名前十的電池企業(yè)有六家來(lái)自中國(guó)。
成長(zhǎng)的煩惱隨之而來(lái),由于供需錯(cuò)位,鋰價(jià)暴漲,下游產(chǎn)業(yè)鏈成本驟增。中國(guó)無(wú)機(jī)鹽工業(yè)協(xié)會(huì)副秘書長(zhǎng)問立寧介紹稱,2020年下半年以來(lái),中國(guó)電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格進(jìn)入上漲通道,至2022年底,價(jià)格漲幅超過10倍,高點(diǎn)時(shí)曾突破60萬(wàn)元/噸。他認(rèn)為,這主要是由于上下游擴(kuò)產(chǎn)周期不同,比如上游開礦量產(chǎn)平均需要五年,而下游材料提取工廠最快只要一年就能建成。
鋰價(jià)暴漲對(duì)下游來(lái)說是“災(zāi)難”。瑞銀中國(guó)汽車行業(yè)研究主管鞏旻測(cè)算,2022年電動(dòng)汽車成本平均每輛增加1.5萬(wàn)元。未來(lái)汽車行業(yè)電動(dòng)化轉(zhuǎn)型方向明確,鋰資源需求將保持快速增長(zhǎng)。行業(yè)普遍預(yù)計(jì),短期內(nèi)鋰資源供應(yīng)仍處于緊平衡狀態(tài)。
汽車企業(yè)選擇直接下場(chǎng)。特斯拉(NASDAQ:TSLA)在美國(guó)建設(shè)了小型鋰礦提煉廠,公司CEO馬斯克稱,不排除進(jìn)入采礦環(huán)節(jié)。德國(guó)大眾汽車、奔馳和寶馬集團(tuán)等直接與上游企業(yè)建立了綁定合作關(guān)系。2023年1月31日,美國(guó)通用汽車宣布,向加拿大公司Lithium Americas投資6.5億美元,鎖定十年鋰產(chǎn)品供應(yīng)。
廣汽集團(tuán)(601238.SH)投資機(jī)構(gòu)廣汽資本總經(jīng)理袁鋒告訴財(cái)新,廣汽集團(tuán)已經(jīng)參股投資多家上游礦產(chǎn)資源企業(yè)。據(jù)他了解,比亞迪(002594.SZ)、上汽集團(tuán)(600104.SH)都在積極布局。而以寧德時(shí)代為代表的電池企業(yè),為了平抑成本,向上游延伸的動(dòng)力更強(qiáng)。
新晉者加上老牌原材料企業(yè)共同開啟全球搶鋰熱潮,南美鋰鹽湖資源是重點(diǎn)戰(zhàn)場(chǎng)之一。
鹽湖鋰是鋰資源分布形態(tài)之一,另一種是硬巖鋰。鹽湖鋰占比約七成,南美玻利維亞、阿根廷和智利三國(guó)又是鹽湖鋰集中分布地。美國(guó)地質(zhì)調(diào)查局?jǐn)?shù)據(jù)顯示,2021年全球鋰資源量約為8900萬(wàn)噸,上述三國(guó)排名前三,資源量分別為2100萬(wàn)、1900萬(wàn)和980萬(wàn)噸。三國(guó)鋰資源量在全球總占比高達(dá)56%。
智利鹽湖開發(fā)較早,天齊鋰業(yè)(002466.SZ)持有智利化學(xué)礦業(yè)有限公司(SQM)約22.16%的股份,SQM擁有智利阿塔卡瑪(Atacama)鹽湖開采權(quán)。阿根廷近年受到中國(guó)企業(yè)追捧。贛鋒鋰業(yè)(002460.SZ)、紫金礦業(yè)(601899.SH)、西藏珠峰(600338.SH)、華友鈷業(yè)(603799.SH)、欣旺達(dá)(300207.SZ)、國(guó)軒高科(002074.SZ)等企業(yè)均在當(dāng)?shù)夭季?。玻利維亞是中國(guó)企業(yè)下一個(gè)爭(zhēng)奪熱點(diǎn)。
角逐玻利維亞
玻利維亞是位于南美洲中部的內(nèi)陸國(guó)家,國(guó)土面積約為110萬(wàn)平方公里,比中國(guó)西藏自治區(qū)略小。該國(guó)礦產(chǎn)豐富,鋰資源量首屈一指。烏尤尼的資源量規(guī)模屬全球之冠,該鹽湖也是旅游勝地,有“天空之鏡”的美譽(yù)。
玻利維亞鋰資源產(chǎn)業(yè)化遲緩,在全球鋰產(chǎn)品供應(yīng)中微不足道,與其資源量極不匹配。玻利維亞統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示,2022年前11個(gè)月,該國(guó)僅出口碳酸鋰635.5噸。
多種因素導(dǎo)致當(dāng)前局面。玻利維亞鹽湖雜質(zhì)較多,品位不及智利和阿根廷鹽湖。2020年10月,中國(guó)地質(zhì)調(diào)查局發(fā)展研究中心陳喜峰、陳玉明等人發(fā)布研究文章《南美“鋰三角”鋰資源產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀與對(duì)策建議》。文章援引數(shù)據(jù)顯示,智利和阿根廷大部分鹽湖的鋰離子濃度高,鎂鋰比在2?:?1至9?:?1之間。玻利維亞烏尤尼鋰離子濃度低于智利和阿根廷鹽湖,鎂鋰比在22?:?1至30?:?1之間。
上海交通大學(xué)教授、上海前沿新能源電源技術(shù)研究院院長(zhǎng)湯衛(wèi)平稱,鹽湖種類很多,開發(fā)提取方法也不同,有“一湖一策”的說法。一般來(lái)說,鹽湖提鋰技術(shù)方案受鋰離子濃度和鎂鋰比影響。智利和阿根廷鹽湖鋰離子濃度高,鎂鋰比低,可建設(shè)大面積鹽田,采取晾曬沉淀法取鋰。在各種提鋰技術(shù)中,晾曬沉淀法成本最低。
不過,鹽田攤曬會(huì)破壞生態(tài)環(huán)境。此次玻利維亞政府禁止競(jìng)標(biāo)企業(yè)晾曬取鋰,要求使用直接提鋰技術(shù)。直接提鋰是行業(yè)趨勢(shì),企業(yè)已在應(yīng)用膜法和萃取法等多種方案。
玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司公開信息顯示,共有20多家企業(yè)報(bào)名競(jìng)標(biāo)烏尤尼等三大鹽湖開發(fā)項(xiàng)目,八家企業(yè)突圍而出。這八家企業(yè)在烏尤尼鹽湖取樣進(jìn)行直接提鋰技術(shù)試點(diǎn)試驗(yàn),技術(shù)評(píng)估有耗水量、資源回收率、技術(shù)靈活性等多個(gè)維度。玻利維亞油氣和能源礦業(yè)部稱:“這些公司試驗(yàn)結(jié)果證明鋰回收率超過80%,這是最低要求,有些甚至超過了90%。”玻利維亞還要求這些公司使用環(huán)保技術(shù),盡可能少用淡水,不影響生態(tài)系統(tǒng)。
2022年5月15日,其中兩家企業(yè)因沒有按時(shí)提交競(jìng)標(biāo)文件出局。2022年6月15日,玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司公布共有六家企業(yè)入圍下一階段。
中國(guó)地質(zhì)大學(xué)(武漢)教授劉成林告訴財(cái)新,中國(guó)企業(yè)已經(jīng)規(guī)模化開發(fā)青海鹽湖,青海鹽湖品位更低,激發(fā)中國(guó)企業(yè)在鹽湖提鋰技術(shù)上整體處于領(lǐng)先地位。相較之下,玻利維亞鹽湖品位好得太多,即便技術(shù)方案成本比攤曬沉淀高,當(dāng)前鋰價(jià)水平也能輕松覆蓋。
自然環(huán)境亦是開采作業(yè)的約束條件。熟悉南美鋰鹽湖項(xiàng)目的行業(yè)人士介紹稱,烏尤尼等鹽湖均位于高海拔、高寒和干旱地區(qū),人跡罕至,沒有支持大規(guī)模工業(yè)開采的道路、水電氣等基礎(chǔ)設(shè)施。資源開發(fā)需要同步建設(shè)這些配套設(shè)施,投資額較高。這也是寧德時(shí)代聯(lián)合體前期投建基礎(chǔ)設(shè)施的緣由所在。
玻利維亞堅(jiān)持主權(quán)投資模式,是鋰資源開發(fā)進(jìn)展較慢的主要原因。玻利維亞于15世紀(jì)末被西班牙征服,1538年淪為西班牙殖民地。經(jīng)過漫長(zhǎng)的戰(zhàn)爭(zhēng),玻利維亞直到1825年才宣布獨(dú)立。熟悉玻利維亞發(fā)展歷史的人士告訴財(cái)新,烏尤尼所在地是玻利維亞波托西省(Potosi),這里曾經(jīng)有世界最大的富山銀礦(Cerro Rico),被西班牙殖民者開采殆盡。他認(rèn)為,這導(dǎo)致玻利維亞對(duì)外資公司參與礦產(chǎn)開發(fā)較為敏感,甚至還有抵觸情緒。
在前任原住民總統(tǒng)執(zhí)政期間,玻利維亞通過相關(guān)立法,禁止出售或轉(zhuǎn)讓鹽湖資源開采權(quán),國(guó)家在鋰資源開發(fā)階段擁有100%權(quán)益;在鋰產(chǎn)業(yè)鏈后續(xù)的正極材料、鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈延伸環(huán)節(jié),玻利維亞還要保留51%的權(quán)益。這意味著,玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司要參與原材料開采、工業(yè)化和商業(yè)化產(chǎn)品營(yíng)銷的整個(gè)過程。
曾參與收購(gòu)南美鹽湖項(xiàng)目的人士介紹稱,上述立法和主權(quán)投資模式不利于玻利維亞引入國(guó)際合作。玻利維亞政府正嘗試調(diào)整與修訂相關(guān)法律條款,便于與此次招標(biāo)確定的外資企業(yè)推進(jìn)合作。
紫金礦業(yè)和中礦資源(002738.SZ)獨(dú)立董事薄少川稱,玻利維亞鋰鹽湖項(xiàng)目引來(lái)不少公司尤其中國(guó)公司的興趣,但外商在當(dāng)?shù)爻晒﹂_發(fā)礦產(chǎn)資源的案例極少。
業(yè)內(nèi)資深人士稱,玻利維亞反礦情緒嚴(yán)重,當(dāng)?shù)厝苏J(rèn)為開礦會(huì)破壞傳統(tǒng)生活方式。2018年玻利維亞與一家德國(guó)公司的類似合作項(xiàng)目開展僅一年就被叫停。2019年2月,特變電工曾與玻利維亞國(guó)家鋰業(yè)公司簽署戰(zhàn)略協(xié)議開發(fā)科伊帕薩和帕斯多斯格蘭德斯兩個(gè)鹽湖,同年11月也被叫停。兩個(gè)項(xiàng)目進(jìn)展不順,或與原住民抗議及政府換屆有關(guān)。
據(jù)財(cái)新了解,參與此次競(jìng)標(biāo)的企業(yè)普遍對(duì)玻方現(xiàn)有法律框架下的合作模式較為謹(jǐn)慎,同時(shí)擔(dān)心投資安全保障以及與當(dāng)?shù)厣鐓^(qū)的溝通協(xié)調(diào)問題。
玻利維亞現(xiàn)任政府希望抓住鋰資源開發(fā)機(jī)遇,釋放出與中國(guó)企業(yè)合作的積極意愿。1月20日,玻利維亞油氣和能源部部長(zhǎng)富蘭克林•莫利納(Franklin Molina)說,目前碳酸鋰價(jià)格約為7萬(wàn)美元/噸,國(guó)家鋰業(yè)公司應(yīng)利用這一價(jià)格為玻利維亞創(chuàng)造收入。
前述熟悉南美鋰鹽湖項(xiàng)目的人士認(rèn)為,寧德時(shí)代聯(lián)合體有資源開采能力,自身又是全球最大的動(dòng)力電池企業(yè),玻利維亞不愿意只出售資源,希望吸引跨國(guó)公司在當(dāng)?shù)貙?shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展。
鋰鹽湖變量
新能源汽車行業(yè)正在經(jīng)受電池原材料價(jià)格暴漲之苦,澳大利亞鋰礦企業(yè)皮爾巴拉(Pilbara)鋰精礦石現(xiàn)貨拍賣反映了當(dāng)前的行情。2021年7月,皮爾巴拉推出全球第一個(gè)鋰精礦現(xiàn)貨拍賣平臺(tái),皮爾巴拉拿出部分鋰精礦現(xiàn)貨拍賣,價(jià)高者得,意在賣方市場(chǎng)條件下影響鋰礦交易價(jià)格。
2021年7月,拍賣拉開帷幕,價(jià)格一路高漲。首次鋰礦石拍賣成交價(jià)為1250美元/噸,2022年12月第13次拍賣成交價(jià)為7505美元/噸。鋰精礦石還要運(yùn)輸?shù)劫I家手中再提煉加工,才能制成鋰鹽產(chǎn)品。以2022年12月拍賣成交價(jià)推算,這批鋰精礦石現(xiàn)貨制成電池級(jí)碳酸鋰后,成本價(jià)約為54.98萬(wàn)元/噸。
一名電池企業(yè)高層人士告訴財(cái)新,大部分電池企業(yè)都與上游原材料企業(yè)簽訂了長(zhǎng)期供應(yīng)協(xié)議,但價(jià)格仍然會(huì)隨著行情指數(shù)波動(dòng)。伴隨中國(guó)新能源汽車銷量猛增,電池原材料需求水漲船高,皮爾巴拉拍賣助燃市場(chǎng)預(yù)期,加上有的企業(yè)囤積居奇,期貨價(jià)格指數(shù)進(jìn)一步受到影響。這名人士稱,電池企業(yè)最終不得不為原材料價(jià)格上漲埋單。
2022年一季度,寧德時(shí)代扣非凈利潤(rùn)僅為9.77億元,同比下滑41.57%。其他電池企業(yè)利潤(rùn)也不同程度受到影響。隨后寧德時(shí)代與車企談判,建立起原材料價(jià)格聯(lián)動(dòng)機(jī)制,將成本部分轉(zhuǎn)移給下游車企。由于產(chǎn)品規(guī)模還有限,大部分新能源車企原本就處于虧損狀態(tài),新的采購(gòu)價(jià)格機(jī)制導(dǎo)致其盈利狀況雪上加霜。2022年7月,廣汽集團(tuán)董事長(zhǎng)曾慶洪在公開場(chǎng)合“吐槽”:車企在給寧德時(shí)代打工。
互相抱怨不解決問題,車企和電池企業(yè)共同將目光投向新的資源供應(yīng)來(lái)源,南美鹽湖鋰資源量最多,開發(fā)程度低,成為戰(zhàn)略方向。
前述中國(guó)地質(zhì)調(diào)查局發(fā)展研究中心人士發(fā)表的文章稱,智利、阿根廷和玻利維亞構(gòu)成南美“鋰三角”, 三國(guó)已知含鋰鹽湖約有190個(gè),僅智利和阿根廷的4個(gè)鹽湖處于生產(chǎn)階段,另有55個(gè)鹽湖處于初級(jí)勘查階段、21個(gè)鹽湖處于勘探階段,其余110個(gè)鹽湖基本未開展過勘查工作,總體勘查程度較低。陳玉明告訴財(cái)新,近兩年行業(yè)勘探步伐明顯加快,但新進(jìn)入生產(chǎn)階段的鹽湖還不多。
問立寧介紹稱,鹽湖提鋰項(xiàng)目建設(shè)周期比硬巖鋰長(zhǎng),近兩年擴(kuò)產(chǎn)不及,但鹽湖提鋰具備一體化開發(fā)特點(diǎn),開采提煉一旦形成規(guī)模化產(chǎn)能,具備長(zhǎng)期成本優(yōu)勢(shì),能夠從根本上緩解供應(yīng)緊張局面。
贛鋒鋰業(yè)在一次行業(yè)會(huì)議上披露的數(shù)據(jù)顯示,在2015年之前,全球鹽湖鋰供應(yīng)量占比維持在一半以上,2016年占比達(dá)62%,此后占比不斷下跌,近兩年已不足四成。這與鹽湖鋰開采提煉特點(diǎn)有關(guān)。鹽湖鋰以液態(tài)形式存在,傳統(tǒng)的攤曬沉淀法需要有極長(zhǎng)的曬鹵濃縮周期,約為18至24個(gè)月,因此生產(chǎn)周期比硬巖鋰更長(zhǎng)。
上海意定新材料有限公司總經(jīng)理林道勇從業(yè)20余年。他介紹稱,有的中國(guó)企業(yè)會(huì)購(gòu)買部分鹽湖鋰濃縮后的鹵水,但由于鹵水運(yùn)輸不劃算,企業(yè)要在鹽湖附近建設(shè)加工廠,至少加工成純度較低的鋰鹽產(chǎn)品。直接提鋰技術(shù)嘗試原鹵提鋰,即不經(jīng)濃縮直接提取。中國(guó)企業(yè)在國(guó)內(nèi)鹽湖建設(shè)的原鹵提鋰中試線已在運(yùn)轉(zhuǎn),從抽出鹽湖水到生產(chǎn)成鋰鹽產(chǎn)品,僅需十多個(gè)小時(shí),一體化特征更加明顯。熟悉南美鹽湖項(xiàng)目的人士稱,玻利維亞鹽湖將使用這類新技術(shù)。
林道勇稱,萬(wàn)噸級(jí)鹽湖鋰項(xiàng)目投資約為10億元,硬巖鋰約為3億至4億元。前幾年行業(yè)存在不確定性,產(chǎn)能一度過剩,企業(yè)很難下決心大手筆投資。湯衛(wèi)平也認(rèn)為,鹽湖鋰項(xiàng)目對(duì)企業(yè)資金和技術(shù)能力都提出較高要求,真正有實(shí)力的企業(yè)需長(zhǎng)期投入才能獲得收益,其中風(fēng)險(xiǎn)也很難完全掌控,不少企業(yè)的鋰鹽湖項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度不達(dá)預(yù)期。
現(xiàn)在全球汽車業(yè)向電動(dòng)化轉(zhuǎn)型,林道勇稱“已經(jīng)是明牌”,行業(yè)看到確定性,鹽湖鋰項(xiàng)目因此重新受到重視。近年來(lái)鹽湖提鋰技術(shù)不斷革新,萬(wàn)噸級(jí)項(xiàng)目投資成本有望進(jìn)一步降低。
鹽湖鋰項(xiàng)目一旦進(jìn)入穩(wěn)定生產(chǎn)期,綜合優(yōu)勢(shì)會(huì)顯現(xiàn)出來(lái)。問立寧介紹稱,硬巖鋰鏈條較長(zhǎng),價(jià)格容易發(fā)生變動(dòng)。以澳大利亞為例,當(dāng)?shù)氐V企開采之后,提煉成鋰精礦石就可出售。鋰精礦石裝船運(yùn)輸至中國(guó),企業(yè)進(jìn)一步提煉加工成鋰鹽產(chǎn)品,再銷售給電池正極材料企業(yè),最終向電池企業(yè)供應(yīng)。礦山企業(yè)如果在鋰精礦石環(huán)節(jié)提高價(jià)格,下游各環(huán)節(jié)很難有議價(jià)能力。
他認(rèn)為,開采加工形式?jīng)Q定了硬巖鋰產(chǎn)能提升比鹽湖鋰快,硬巖鋰產(chǎn)業(yè)近兩年享受到了市場(chǎng)紅利。鋰鹽湖開采項(xiàng)目一體化特征決定了建設(shè)周期長(zhǎng),前期投入大,但穩(wěn)定運(yùn)行后,成本不易波動(dòng)。“只要有長(zhǎng)期開采權(quán),鹽湖資源一直都在,很難在單個(gè)環(huán)節(jié)提高價(jià)格。”問立寧說。
此外,硬巖鋰開采提煉會(huì)產(chǎn)生大量尾礦和礦渣,隨著國(guó)內(nèi)外環(huán)保要求提高,企業(yè)面臨高額處理成本和風(fēng)險(xiǎn)。鹽湖直接提鋰技術(shù)不占用大量鹽田,比硬巖鋰開采提煉更加環(huán)保,新技術(shù)還會(huì)逐步減少淡水用量。劉成林認(rèn)為,長(zhǎng)期來(lái)看,鹽湖鋰減少了中間環(huán)節(jié),綜合成本低,有望重新回歸供應(yīng)主流地位。
行業(yè)和資本聚焦無(wú)疑會(huì)推動(dòng)技術(shù)革新,加快鹽湖鋰項(xiàng)目開發(fā)進(jìn)度,但短期內(nèi)仍然難以見效。
目前行業(yè)對(duì)于鋰資源需求量有多種預(yù)測(cè)。贛鋒鋰業(yè)認(rèn)為2025年全球需求量約為160萬(wàn)噸,全球最大鋰礦企業(yè)美國(guó)雅寶(Albemarle)最近調(diào)高2025年需求量的預(yù)測(cè)至180萬(wàn)噸,2022年該公司預(yù)測(cè)值為150萬(wàn)噸。
未來(lái)兩年之內(nèi),南美正在開發(fā)的鋰鹽湖項(xiàng)目還不會(huì)有大規(guī)模產(chǎn)能釋放。按照玻利維亞政府公布的時(shí)間表,當(dāng)?shù)佧}湖到2025年才會(huì)實(shí)際產(chǎn)出產(chǎn)品。業(yè)內(nèi)人士樂觀估算,屆時(shí)玻利維亞鹽湖項(xiàng)目年產(chǎn)出達(dá)到約4萬(wàn)噸,南美“鋰三角”整體年產(chǎn)量約為40萬(wàn)噸。
搶鋰何時(shí)終結(jié)
2023年1月29日,德國(guó)總理朔爾茨(Olaf Scholz)訪問智利,兩國(guó)隨后簽署了礦業(yè)、原材料和循環(huán)經(jīng)濟(jì)伙伴關(guān)系合作協(xié)議。德國(guó)媒體報(bào)道稱,德國(guó)聯(lián)手智利,是希望獲得更多鋰原材料。彭博社報(bào)道稱,德國(guó)和阿根廷也簽署了一份諒解備忘錄,確保德國(guó)獲得阿根廷的鋰資源。
歐盟計(jì)劃到2035年禁售燃油車。在剛剛過去的2022年冬天,歐洲又因俄烏沖突遭遇了能源危機(jī)。歐洲國(guó)家謀求能源轉(zhuǎn)型是必然選擇,鋰是能源轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略物資之一。
隨著鋰資源重要性上升,國(guó)家之間展開政治和經(jīng)濟(jì)博弈。2022年8月,美國(guó)發(fā)布《通脹削減法案》,鼓勵(lì)電動(dòng)汽車發(fā)展是法案內(nèi)容之一。從2023年1月1日起,美國(guó)消費(fèi)者購(gòu)買電動(dòng)汽車可享受最高7500美元稅收抵免。但前提條件是車輛要在北美制造,電池原材料產(chǎn)地也有限制,需有一定比例來(lái)自美國(guó)和與其有自由貿(mào)易協(xié)定的國(guó)家。美國(guó)希望通過扶持電動(dòng)汽車,在本土建立起完整的產(chǎn)業(yè)鏈條。
2022年10月,阿根廷國(guó)家通訊社報(bào)道稱,阿根廷、玻利維亞和智利計(jì)劃草擬一份文件,推動(dòng)建立“鋰佩克”,類似鋰礦行業(yè)的“歐佩克”(OPEC,石油輸出國(guó)組織)。“鋰佩克”希望尋求在鋰價(jià)波動(dòng)的情況下達(dá)成價(jià)格協(xié)議。報(bào)道稱,南美三國(guó)如果能先期達(dá)成共識(shí),未來(lái)不排除吸引澳大利亞加入。
大部分行業(yè)專家認(rèn)為,所謂“鋰佩克”前景并不明朗。歷史上,玻利維亞和智利曾經(jīng)爆發(fā)戰(zhàn)爭(zhēng),玻方戰(zhàn)敗,丟失部分領(lǐng)土和出海港口,成為內(nèi)陸國(guó)家,給很多玻利維亞人刻下民族傷痛。此外,南美國(guó)家的中央政府與地方政府之間并不協(xié)調(diào)。事實(shí)上,“鋰佩克”計(jì)劃提出后就遭到阿根廷數(shù)個(gè)鋰資源大省反對(duì),掌權(quán)者擔(dān)憂“鋰佩克”成立后,地方政府會(huì)失去吸引招商引資的主導(dǎo)權(quán)。
即便如此,這些國(guó)家的動(dòng)作和設(shè)想都彰顯出鋰資源的戰(zhàn)略價(jià)值。鋰電池行業(yè)經(jīng)過20多年發(fā)展,形成海外資源供應(yīng)和中國(guó)加工提煉的主導(dǎo)模式。中國(guó)在硬巖鋰和鹽湖鋰技術(shù)方面均處于世界領(lǐng)先地位。
問立寧稱,中國(guó)形成了完整的電池上下游鏈條,中國(guó)鋰鹽、電池正負(fù)極材料和電池產(chǎn)能全球占比都在七成甚至更高。例如,用于生產(chǎn)三元電池正極材料的氫氧化鋰技術(shù)要求比碳酸鋰高,2020年中國(guó)氫氧化鋰產(chǎn)能約占全球85%。
電池原材料成本由資源和提鋰技術(shù)共同決定。近兩年鋰價(jià)暴漲,有上游礦產(chǎn)資源的鋰鹽企業(yè)幾乎“躺著賺錢”。贛鋒鋰業(yè)預(yù)計(jì),2022年扣非凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)498.54%至636.14%。天齊鋰業(yè)預(yù)計(jì),同期扣非凈利潤(rùn)增幅更是高達(dá)1556.94%至1736.88%。鋰鹽企業(yè)如果沒有資源,只能收取很低的加工費(fèi)。
電池和車企等下游企業(yè)意識(shí)到掌握上游資源重要性,它們只得尋求艱難平衡,既要獲得資源保障,積極搶鋰;又要發(fā)展多元技術(shù),把雞蛋放在不同籃子里,避免被迫承擔(dān)過高成本。
在補(bǔ)充技術(shù)路線中,鈉電池被寄予厚望。鈉電池和鋰電池原理相同,只是在正負(fù)極之間交流穿梭、實(shí)現(xiàn)能量轉(zhuǎn)換的載體從鋰離子變成了鈉離子。鈉電池在能量性能方面有天然劣勢(shì),無(wú)法與鋰電池相比,但勝在全世界鈉元素儲(chǔ)量豐富均勻。
前述電池企業(yè)高層人士認(rèn)為,技術(shù)指標(biāo)并不是最終商業(yè)化的惟一決定因素,如果鋰資源價(jià)格長(zhǎng)期保持在當(dāng)前不合理狀態(tài),企業(yè)就有動(dòng)力尋求替代方案。
他舉例稱,電池行業(yè)曾經(jīng)公認(rèn)三元電池能量密度更高,是行業(yè)發(fā)展方向,磷酸鐵鋰電池會(huì)逐漸被淘汰。
鋰電池根據(jù)正極材料不同,主要分為三元電池和磷酸鐵鋰電池兩類。三元電池正極材料是鎳鈷錳酸鋰或鎳鈷鋁酸鋰。由于鈷儲(chǔ)量極為有限,價(jià)格高漲,電池企業(yè)不斷改進(jìn)技術(shù)降低鈷的用量,同時(shí)通過改進(jìn)磷酸鐵鋰電池結(jié)構(gòu),提升其能量密度。
現(xiàn)在行業(yè)預(yù)期已發(fā)生變化。2022年8月,瑞銀中國(guó)大幅調(diào)高了未來(lái)磷酸鐵鋰電池在市場(chǎng)中供應(yīng)占比預(yù)測(cè)。這名電池企業(yè)高層人士判斷,鈉電池的潛力很可能類似。行業(yè)普遍認(rèn)為,2023年會(huì)是鈉電池元年。
氫燃料電池技術(shù)也是可選方向。豐田汽車一直唱衰純電動(dòng)汽車,力主押注多種技術(shù)路線。剛剛宣布辭去豐田汽車社長(zhǎng)的豐田章男曾明確指出,車企一股腦涌向電動(dòng)汽車,電池原材料供應(yīng)已經(jīng)出現(xiàn)問題。這是他反對(duì)純電動(dòng)單一路線的原因之一。
氫燃料電池汽車還沒有大規(guī)模普及,主要障礙是成本仍然太高,基礎(chǔ)設(shè)施如加氫站建設(shè)難度更大。如果電動(dòng)汽車無(wú)法解決原材料成本問題,氫燃料電池乘用車仍有可能找到大規(guī)模商業(yè)化機(jī)會(huì)。
不過,劉成林認(rèn)為鋰很難替代。他強(qiáng)調(diào),鋰資源總體上并不稀缺,近年各國(guó)加快勘探進(jìn)度,探明資源量明顯增長(zhǎng),鋰價(jià)不會(huì)長(zhǎng)期保持在超高位置,而且鋰能夠循環(huán)使用。
林道勇稱,從業(yè)者內(nèi)心都有預(yù)期,鋰資源新增需求量曲線最終會(huì)拉平,并在邁過拐點(diǎn)后逐步下降。一家主流電池回收企業(yè)負(fù)責(zé)人認(rèn)為,中國(guó)堅(jiān)持多年推廣電動(dòng)汽車,早年的汽車正在進(jìn)入退役期,行業(yè)共識(shí)是,電池回收在走上坡路。行業(yè)還預(yù)計(jì),到2025年,國(guó)內(nèi)退役電池將達(dá)到約100萬(wàn)噸。
關(guān)于電池回收何時(shí)能夠在原材料電池供應(yīng)中占據(jù)重要位置,不同企業(yè)有不同判斷。這名人士所在企業(yè)測(cè)算的理論模型是,樂觀情況下,2030年電池回收獲得的原材料能夠占當(dāng)年電池原材料總需求的一半。另一家行業(yè)主流電池回收企業(yè)認(rèn)為,到2035年,電池回收材料才能在原材料供應(yīng)總量中占據(jù)重要地位。