16日，格力集團一位內(nèi)部人士接受21世紀經(jīng)濟報道記者采訪表示，此次收購是格力集團為響應珠海市產(chǎn)業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略行為，符合珠海市產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展方向。
5月15日晚，長園集團對外發(fā)布了格力集團的要約收購報告書。公告顯示，格力集團將以每股19.80元的要約價格收購長園集團20%股份，共計2.65億股，所需金額約52.46億元。
此前，長園集團已收到格力集團要約收購函，公司股票自5月11日起停牌至今，停牌前最后報收17.36元/股。若按照每股19.80元的要約收購價計算，此次溢價約為14%。
16日，格力集團一位內(nèi)部人士接受21世紀經(jīng)濟報道記者采訪表示，此次收購是格力集團為響應珠海市產(chǎn)業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略行為，符合珠海市產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展方向。“集團現(xiàn)正在‘二次創(chuàng)業(yè)’，長園旗下三大業(yè)務板塊，與珠海重點打造的新能源汽車產(chǎn)業(yè)、智能電網(wǎng)、智能裝備產(chǎn)業(yè)契合，也符合格力集團‘一個核心，四大支柱’發(fā)展戰(zhàn)略。”上述格力集團內(nèi)部人士說。
加快“二次創(chuàng)業(yè)”
2016年11月，董明珠卸任格力集團董事長一職;其后珠海市國資委官網(wǎng)發(fā)布公告，任命周樂偉為格力集團黨委委員、書記、董事長及法定代表人，并免去孟祥凱格力集團黨委書記、委員職務。
以周樂偉為首的格力集團新一屆領(lǐng)導班子，隨后明確了大力推進以制造業(yè)為核心，以金融投資、建設投資、海島旅游、建筑安裝為支柱的“一個核心，四大支柱”發(fā)展戰(zhàn)略，格力集團加快“二次創(chuàng)業(yè)”。
按照珠海市當?shù)毓倜降恼f法，2017年是格力集團發(fā)展與改革的突破之年。集團通過大格局謀劃、大資本支持、大平臺運作，明確“四大支柱”產(chǎn)業(yè)，進一步均衡了集團的產(chǎn)業(yè)布局。而去年4月成立的格力建投(集團旗下全資子公司，主業(yè)為城市建設產(chǎn)業(yè)投資、市政基礎(chǔ)設施等)，已承擔情侶路、港灣大道等珠海市重點市政道路提升工作，并與香洲區(qū)、斗門區(qū)、金灣區(qū)、高新區(qū)等分別開展合作，落地了如三溪國際智能科技小鎮(zhèn)等一批重點項目。
去年5月成立的格力金投也步入發(fā)展“快車道”，參與千億規(guī)模的珠海發(fā)展投資基金的設立和運營管理，以龍豐基金為代表的一批產(chǎn)業(yè)投資項目逐步落地，并重點投向?qū)嶓w產(chǎn)業(yè)和園區(qū)建設，融資擔保許可等一批金融牌照也獲批。此外，格力東澳大酒店在去年7月亮相，東澳島項目二期建設前期工作亦全面啟動，格力集團將全力打造海島旅游新勝地。
資料顯示，此次格力集團擬收購的長園集團于1986年由中科院創(chuàng)建，在中國熱縮材料、高分子PTC、電力電纜附件、合成絕緣子和變電站母線保護等領(lǐng)域，位列國內(nèi)第一。去年該公司營收74.33億元，同比增長27.08%;歸屬于上市公司股東的凈利潤11.36億元，增幅為77.55%。其中，電動汽車相關(guān)材料、智能工廠裝備及智能電網(wǎng)設備三大業(yè)務板塊，收入分別占比27.67%、33.02%和39.31%，同比增長36.10%、43.08%和11.90%。
收購報告披露，本次要約收購所需資金將來自格力集團自有及自籌資金。截至今年5月14日，格力集團已將10.5億元存入登記結(jié)算公司上海分公司指定賬戶，作為本次要約收購的履約保證。
與格力電器不存在競爭
盡管這次要約收購尚需通過珠海市國資委、廣東省國資委等相關(guān)監(jiān)管部門的審批及備案，但已經(jīng)引起了上交所的關(guān)注。5月15日，上交所向長園集團發(fā)布問詢函，讓格力集團就此次要約收購的目的、資金來源、同業(yè)競爭、失敗風險等方面做出說明。
對于收購價格，格力集團16日給21世紀經(jīng)濟報道回復中稱，擬定價符合《上市公司收購管理辦法》第三十五條關(guān)于要約價格的相關(guān)規(guī)定。同時，本次要約收購價格體現(xiàn)了收購人對上市公司價值的認可和對中小投資者合法權(quán)益的保護。
事實上，自剝離地產(chǎn)板塊后，格力集團的收入很大程度上由格力電器所貢獻。據(jù)收購報告披露，2015年-2017年間，格力集團營業(yè)總收入分別為1016億元、1115億元和1516億元，同期格力電器收入分別為977.5億元、1083億元和1482億元。目前，格力集團在格力電器的股份占比為18.22%。
但近年格力電器的業(yè)績表現(xiàn)以及董明珠的強勢使珠海市國資委加大了“二次創(chuàng)業(yè)”的決心。2016年，繼跨界手機后，格力電器將多元化大棒指向了新能源汽車，擬130億元收購珠海銀隆100%股權(quán)，但最終沒有成功。隨后董明珠個人聯(lián)合萬達、京東、中集、北京燕趙匯金等共同增資30億元，獲得珠海銀隆22.388%股權(quán)。董明珠個人投資約10億元，獲得珠海銀隆約7.46%股權(quán)。
此后，銀隆內(nèi)部先后曝出高管換血和拖欠供應商貨款的消息。目前，銀隆第五大股東普潤資本總經(jīng)理盧春泉已取代孫國華成為公司新任董事長，而曾是董明珠舊部的原銀隆新能源副總裁賴信華出任總裁一職。
截至去年3月31日，董明珠在銀隆的個人持股比例已上升到17.46%，成為珠海銀隆的第二大股東。格力年報披露，去年銀隆與格力電器的關(guān)聯(lián)交易達19.41億元。
對于業(yè)界關(guān)心的收購長園是否會與格力電器構(gòu)成同業(yè)競爭問題，格力集團回復本報稱將在對上交所的問詢函中具體說明，但“需要指出的是，格力電器并未布局新能源汽車，入股銀隆不是格力電器的投資行為”。
“智能制造是產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，不是一個特定的行業(yè)，而智能制造涉及行業(yè)非常廣泛，雖然在智能制造方向上，長園集團和格力電器均有布局，但各自布局的重點行業(yè)各有側(cè)重。”此外，格力集團表示，由于本次收購存在不確定性，目前談及戰(zhàn)略合作為時尚早。收購完成后，格力集團將與長園集團進一步溝通，共同決定未來合作方向。
